数字货币:关于DeFi你想知道的是?

大家好呀,我是Lucy@FinTech社区,今天聊一聊最近很火的DeFi。

DeFi的前景是否更加看好了呢?欢迎添加微信:janelj78, 加入数字货币群,大家一起讨论!(备注DeFi)

 

DeFi或去中心化金融是引起极大关注的加密货币领域之一。这是指使用智能合约的金融服务。

这些合约是自动可执行的协议,不需要任何银行或律师组织等中介机构,而是使用在线区块链技术来保证契约的执行。

从DeFi出现(2017年9月)至现在,DeFi合同中锁定的总价值从210万美元激增至430亿美元, 这可是整整两万倍。

其中很多协议的锁定资产都超过50亿,头部DEX的流动性(例如Uni,Sushi等)也已经接近50亿美金

规模的不断扩大也造就了很多丰富的回报,很多人甚至将2020年的DeFi看做是财富自由的密码

DeFi大部分建立在以太坊区块链网络上,是比特币开始的颠覆性金融技术革命的下一步。

这些去中心化应用程序(DApp)发光发热的领域之一是在诸如Uniswap之类的去中心化交易所上进行加密货币交易。

不同于传统中心化的交易所,这些操作的进行完全是点对点的,没有任何公司或其他机构提供平台限制

抽象来看,DeFi为金融中最为昂贵的“信任”提供了长期来看更可靠的解决方案。自产的流转将更加简便而可信赖。

 

今天这篇文章将带大家更多了解DeFi的源起,原理,以及未来的发展

  1. DeFi 抱着什么样的目的诞生?
  2. DeFi 与DApp
  3. DeFi的未来

 

一、DeFi 抱着什么样的目的诞生

与传统金融服务相比,分散式金融带来了许多好处。通过使用智能合约和分布式系统,部署金融应用程序或产品变得安全而简便。

想想一个这样的场景,无论我们身在世界何处,都可以简便地获得金融服务。

分散式金融(DeFi)或开放式金融运动使这一承诺向前迈进了巨大的一步。

想象一下,当今世界上任何人都可以通过智能手机和网络连接访问我们现在使用的每种金融服务(储蓄,贷款,交易,保险等等)的全球性开放方案。

为什么这样的服务有基础可以在以太坊等智能合约区块链上实现呢?

实际上就是基于“智能合约”。“智能合约”是在区块链上运行的程序,可以在满足某些条件时自动执行。

这些智能合约使得开发人员能够构建复杂的功能,基于智能合约实现的这些程序就是我们现在所说的去中心化应用程序或DApp

尽管听起来有些科幻,但世界上任何不同地区的两个毫无交集的陌生人之间可以直接通过智能合约进行谈判达成了自动贷款,而中间没有银行等传统的金融组织,想象一下这个场景,会给我们带来多么巨大的变化!

这并不是什么小说中的空想,实际上如今许多DApp已经投入使用了。他们提供的功能包括但不限于创建稳定币,借出资金并在加密货币上赚取利息,贷款,压注现实生活中的事件

总结起来,DeFi就是在将传统金融产品转移到开源和去中心化的世界这消除了对中介机构的需求,降低了总体成本,并大大提高了安全性

 

二、DeFi 与 DApp

2.1 DApp 原理

DApp作为实现DeFi的载体,具有三大要素:

  1. 开源 – 源代码是有意向公众开放的,任何人都可以验证,使用,复制和修改代码,提供了可信度。
  2. 去中心化 – 由于DApp在区块链网络上运行,由多个用户(或节点)维护它们。
  3. 加密安全 – 应用程序受加密保护,消除了单点故障,所有数据都记录并维护在公共区块链中。
     

DeFi DApp的核心不是由机构及其员工来管理,而是由智能合约编写规则。一旦将智能合约部署到区块链,DeFi DApp便可以在很少甚至没有人工干预的情况下运行自己。

这些代码在区块链上是透明的,任何人都可以进行检查和审核。这可以建立与用户的另一种信任,因为任何人都有机会了解合同的功能或查找错误。

所有交易活动也是公开的,任何人都可以查看。虽然这可能会引发隐私问题,但默认情况下交易是匿名的,即不直接与你的真实身份相关联。
 

排除开目前的监管限制,实际上这样的技术是提供了一个机会,使得金融活动中最为重要的"创建"和"参与"规则没有了门槛——任何人都可以创建DeFi应用程序,任何人都可以使用它们

与当今的金融不同,未来用户将直接通过其加密货币钱包与智能合约进行交互。

 

2.2 主流项目

接下来介绍一些目前较为著名的Defi项目,当然我们这里的目的是介绍和讨论,并不构成投资建议。

实际上,目前的Defi市场还是一个十分早期的阶段,巨大的风险和丰厚的机会共存,我们欣赏这些技术的前景,但一味的冲动投资是非常不可取的。
 

稳定币和分散式储备银行:MakerDAO

Maker是一个稳定币项目,其中每个稳定币(称为DAI)都与美元挂钩,并以加密货币形式的抵押品作后盾。
 

借贷:Compound

Compound是基于区块链的借贷DApp,你可以借出加密货币并在其中赚取利息。或者将你的加密货币作为抵押品存入Compound智能合约,并以此作为抵押来贷款。

Compound自动匹配借款人和贷方,并根据供需动态调整利率。契约将以代币形式存入区块链分类账中作为抵押,如果你拖欠还款,契约将自动转移到贷方。
 

自动token交换:Uniswap

Uniswap是一种完全基于智能合约运行的加密货币交易所,可让你直接从钱包中交易受欢迎的代币。

这不同于Coinbase之类的交易所,后者为你存储你的加密货币并保存你的私钥以保管。Uniswap使用一种称为自动做市的创新机制来自动结算接近市场价格的交易。
 

预测市场:Augur

Augur是去中心化的预测市场协议。使用Augur,你可以对事件的结果进行投票和压注。
 

保险:Nexus Mutual

Nexus Mutual是加密市场上最大的保险项目。它的总锁仓价值(TVL)为2.88亿美元,由英国慕尼黑再保险公司前首席财务官休 · 卡普(Hugh Karp)创立。

目前Nexus Mutual提供两种类型的保险:智能合约保险托管资金保险

前者主要面向托管用户资金的DeFi协议,因为这些协议可能会由于智能合约的错误而遭受黑客攻击。保险涵盖了主要的DeFi协议。

后者主要针对资金被黑客盗取或提款暂停风险。Nexus Mutual提供涵盖中心化交易所(例如Binance,Coinbase)以及借贷公司服务。
 

进行简单的归纳,目前DApp已经开始触及到金融工具的方方面面:

  1. 创建货币银行服务(例如发行稳定币)
  2. 提供点对点或联合借贷平台
  3. 支持先进的金融工具,例如DEX,令牌化平台,衍生产品和预测市场以及保险

 

三、DeFi的未来

自人类文明诞生以来,金钱和金融就以一种或另一种形式出现。加密只是最新的数字化身

在未来的几年中,我们可能会看到我们在今天的法定系统中使用的所有金融服务都在为加密生态系统重建。

我们已经看到了为加密货币而进行的资产发行和交易,借贷,借贷,托管和衍生产品。下一步是什么?

也许我们可以尽可能剔除抵押的影响,也更多淡化个人信用的作用(因为区块链是匿名的),而更多关注与DeFi带来的单纯的可靠性

同时我们也更需要关注由于早期的环境搭建造成的区块链的不稳定性。更直接的,我们可以设计怎样的DApp来更好地替代目前的金融活动,甚至创造出更合理的模式。

将来,也许数字钱包将拥有更丰富的功能,它不仅向你显示你拥有什么资产,而且还显示你在不同的开放式金融协议(贷款,资金池和保险合同)中锁定了多少资产,更能使用多样的DApp来便捷快速地进行各种金融活动。

最后,新的开放的金融系统是是一个难得的机会,可以看到全新的行业从无到有地开花。